Ce este dobânda compusă
Dobânda compusă este a opta minune a lumii. Cine o înțelege, o câștigă; cine nu, o plătește.
Dobânda compusă este mecanismul prin care câștigul dintr-o perioadă se adaugă la capital și generează, la rândul lui, câștig în perioadele următoare. Este contrastul direct al dobânzii simple, unde câștigul se aplică mereu doar asupra sumei inițiale.
Pe termen lung, diferența dintre cele două este dramatică. La 10.000 RON depuși pe 20 de ani cu o dobândă de 7%, dobânda simplă produce 14.000 RON câștig, iar dobânda compusă aproape 28.700 RON — dublu.
Formula dobânzii compuse
FV = P × (1 + r/n)^(n·t) + PMT × [((1 + r/n)^(n·t) − 1) / (r/n)]
- P — suma inițială investită
- PMT — contribuția periodică (lunară, în calculator)
- r — rata anuală a dobânzii (ex. 0,06 pentru 6%)
- n — frecvența capitalizării (12 = lunar, 4 = trimestrial, 1 = anual)
- t — durata în ani
- FV — valoarea viitoare (soldul final)
Exemplu de calcul: 1.000 RON la 7% dobândă anuală
Ca să vezi diferența, iată același capital investit pe 10 ani cu dobândă simplă și cu dobândă compusă capitalizată anual. Diferența este de peste 15%.
| An | Dobândă simplă (RON) | Dobândă compusă (RON) |
|---|---|---|
| 1 | 1.070 | 1.070,00 |
| 2 | 1.140 | 1.144,90 |
| 3 | 1.210 | 1.225,04 |
| 4 | 1.280 | 1.310,80 |
| 5 | 1.350 | 1.402,55 |
| 6 | 1.420 | 1.500,73 |
| 7 | 1.490 | 1.605,78 |
| 8 | 1.560 | 1.718,19 |
| 9 | 1.630 | 1.838,46 |
| 10 | 1.700 | 1.967,15 |
Investiție inițială 1.000 RON, capitalizare anuală, 7% dobândă anuală.
Parametrii care contează cel mai mult
- Timpul — variabila cea mai importantă. Dublarea perioadei mai mult decât dublează câștigul.
- Frecvența capitalizării — capitalizarea lunară randează mai bine decât cea anuală, la aceeași dobândă nominală.
- Contribuțiile lunare — chiar și sume mici, adăugate lună de lună, cresc soldul final substanțial.
- Impozitul pe dobândă — 10% în România pentru persoane fizice, reduce randamentul net; titlurile de stat TEZAUR sunt neimpozabile.
- Inflația — erodează puterea de cumpărare; valoarea reală poate fi cu 30–50% mai mică decât cea nominală pe termen lung.
Partea negativă: când dobânda compusă lucrează împotriva ta
Aceeași matematică se aplică și datoriilor. Dacă ai un card de credit cu 24% dobândă anuală și nu plătești integral, dobânzile neachitate se capitalizează. O datorie de 5.000 RON neplătită se dublează în circa trei ani. De aceea, orice datorie cu dobândă mare (carduri de credit, împrumuturi rapide) trebuie stinsă înaintea începerii unui plan de economisire.
Cum să folosești calculatorul
- Alege moneda (RON sau EUR) și introdu suma inițială și contribuția lunară.
- Setează dobânda anuală estimată și frecvența capitalizării (lunară e cel mai des întâlnită).
- Introdu o inflație realistă (BNR țintește 2,5% ±1 punct procentual pe termen mediu).
- Bifează impozitul pe dobândă (10% pentru depozite și obligațiuni corporative; 0% pentru TEZAUR/FIDELIS).
- Comută între „Liniar” și „Bare” pentru a vedea contribuția fiecărei componente la soldul final.